RAZONES POR LAS CUALES LA RECESIÓN DE 2020 SERÁ MUCHO PEOR QUE 2008

RAZONES POR LAS CUALES LA RECESIÓN DE 2020 SERÁ MUCHO PEOR QUE 2008

Según los datos históricos y actuales, estamos en el precipicio de uno de los mayores cambios económicos que cualquiera de nosotros haya experimentado en nuestra vida. Hay una multitud de indicadores y variables que voy a compartir con ustedes que apuntan en gran medida en esa dirección. Está muy claro que antes de acabarse el primer trimestre de 2020, España estaba oficialmente en recesión. Muchos de los economistas, inversores, expertos cíclicos y multimillonarios de mayor reputación dicen que “una recesión es el mejor de los casos". Es más probable que nos encaminemos a una depresión. Algunos dicen que se comparará con la Gran Depresión de 1929, otros dicen que será peor. Eso nos pone en guardia, y ya vemos una línea de precaución pintada de amarillo sobre un lado de la calle.

Estoy armando este artículo, no para que podamos explorar todas las posibilidades del "pesimismo". No es así que podamos detenernos en la profundidad del pozo que estamos cavando y cuán malo se volverá económicamente. En cambio, mi esperanza es que todos estemos preparados mental, física y financieramente para un gran cambio económico. Todos deberíamos estar abiertos a nuevos patrones de pensamiento, para que podamos estar preparados para ayudarnos a nosotros mismos, a nuestras familias y a las personas de nuestras comunidades locales, nacionales y globales.

Si se comprende adecuadamente, lo que se espera que se desarrolle frente a nosotros y lo que ya comenzó a desarrollarse, podría ser la oportunidad más abundante en nuestras vidas. Parecerá que hemos llegado en hora antes de que este cambio económico se haga realidad. Pero primero, déjame decirte lo que este artículo no es:

·  No es lo que está escuchando en los principales canales de noticias o estaciones de radio.

·  No es de lo que todos los demás están hablando.

· No es una regurgitación de rumores sobre rumores que van desparramándose y que no han sido verificados.

· No es un asesoramiento financiero, legal o fiscal.

· No se trata de la información general o final de todo sobre cómo posicionarse para adaptarse mejor a sus necesidades específicas.

·  No es una opinión sobre si las cosas son justas o injustas.

·  No es una oportunidad para culpar a nadie o señalar con el dedo.

·  No debe tomarse a la ligera.

Esto es lo que es este artículo:

· Es una recopilación de información que estoy transmitiendo que proviene de los principales economistas, expertos en divisas, inversores, administración de fondos de cobertura, aficionados al ciclo histórico / económico y expertos en burbujas económicas.

·  Es información educativa que puede usar para verificar los hechos y elaborar su propio análisis y punto de vista.

· Es información que podemos vincular para obtener una comprensión más profunda de dónde estamos económicamente y hacia dónde probablemente nos dirigiremos en los próximos meses y años.

·  Es una posibilidad estar mejor informados, para que podamos estar frente a lo que puede venir y proteger nuestra riqueza.

·  Es una oportunidad para nosotros no solo sobrevivir sino también prosperar, así como proporcionar un valor masivo a medida que se desarrolla este panorama económico.

¿Las buenas noticias? Todavía tenemos tiempo para reposicionarnos antes de que se produzca el impacto económico más dramático. Pero, ¿Volverá todo a la normalidad tan pronto como termine la "pandemia"? Quiero decir, este virus no va a durar para siempre, ¿no es verdad? Tiene que volver a la normalidad. ¡Estoy seguro de que el gobierno no quiere que la economía se derrumbe! Desafortunadamente, según lo que escucho en general, este parece ser el sentimiento de muchas personas. Su plan sobre cómo posicionarse mejor y prepararse para el panorama económico es esperar y ver cómo se desarrolla. Esto realmente me preocupa, ya que indica que la mayoría del público en general no tiene idea de lo que realmente está sucediendo económicamente. No saben hacia dónde se dirige esto.

Warren Buffett, Google y Apple están sentados en una montaña de dinero en efectivo. Uno solo puede suponer que están al tanto de comprender el declive económico masivo que se avecina y la oportunidad que se encuentra dentro. Gran parte de la fabricación y la producción se ha ralentizado drásticamente, ha cambiado su enfoque o se ha detenido. Las empresas no solo han despedido a las personas, muchas de ellas también han cerrado permanentemente, para nunca volver a abrir. China ha tenido la mayor disminución en la fabricación de la historia. Los puertos europeos han visto llegar menos de la mitad de la cantidad de contenedores y otro tanto de envíos. Contratos empresariales a gran nivel entre estados también han sido congelados. Y esto ni siquiera es información actual, no refleja el impacto reciente en abril.

El índice de bolsa ha caído en cuestión de semanas al nivel más bajo registrado. La fabricación se ha reducido drásticamente a tasas récord en todo el mundo. ¿Eso quiere decir desde un punto de vista racional y práctico que todo volverá a la normalidad tan pronto como termine la “pandemia”? Normalmente soy optimista. Sin embargo, eso no significa que no tenga en cuenta o ignore las circunstancias y las posibilidades. De hecho, hay que explorar todas las posibilidades y evaluarlas con la diligencia debida. Evaluar los peores, mejores y probables escenarios del momento. Luego, sabiendo que estoy en condiciones de manejar el peor de los casos, cerrar tratos y proceder a esperar el mejor de los casos.

RECESIÓN INMOBILIARIA

No soy un experto económico. No estoy dando consejos financieros, legales, fiscales o de inversión. Simplemente estoy transmitiendo información que creo es imprescindible tener en cuenta. Desafortunadamente, la mayoría de las personas no estarán en la posición de estar en el lado ventajoso de esto, lo que brinda la oportunidad a los inversores de ser creativos y proporcionar valor resolviendo problemas y satisfaciendo las necesidades de los más afectados.

¿Por qué el sector inmobiliario supera a las acciones en bolsa durante una recesión? Investigue, haga su propia verificación de los hechos y descubra cuáles cree que son los peores casos, los mejores y los escenarios más probables. Determine usted mismo qué tiene más sentido para usted. Todavía tenemos tiempo para educarnos y prepararnos. Sin embargo, los principales economistas opinan que se espera que el reloj marque las 12 en un futuro muy cercano, probablemente en los próximos meses, momento en el cual es poco probable que aquellos que no estaban preparados estén en condiciones de salvarse efectivamente.

Muchos de nosotros entendemos cómo funciona nuestra clase de activos o nicho en pequeñas inversiones inmobiliarias. Sin embargo, no podemos decir que somos expertos en inversiones inmobiliarias a gran escala, ya que hay muchas cosas diferentes para aprender y dominar. Lo mismo ocurre con los dueños de negocios. Podemos conocer la economía de nuestro negocio (micro), pero la mayoría de nosotros no entendemos cómo funcionan las economías en su conjunto (macro). Se predice que lo que vendrá en el futuro cercano es más grande que lo que sucedió en 2008. Se cree que nos dirigimos a una depresión más o menos que en 1929. Muchos han hablado sobre dónde estamos actualmente en nuestra economía global y hacia dónde nos dirigimos. Aquí hay algunas citas para reflexionar:

"La historia no se repite, pero sí rima". -Mark Twain

“Aprende de ayer, vive para hoy, espera para mañana. Lo importante es no dejar de cuestionar." -Albert Einstein

"No se puede escapar de la responsabilidad del mañana evadiéndola hoy". Abraham Lincoln

"La educación es el pasaporte hacia el futuro, porque el mañana pertenece a quienes se preparan para él hoy". Malcolm x

"Cada preocupación financiera que desea desterrar y el sueño financiero que desea lograr proviene de dar pequeños pasos hoy que lo encaminan hacia sus objetivos". Suze Orman

"Si se encuentras en un barquito fugas crónicas, es probable que la energía dedicada a cambiar los mamparos sea más productiva que la energía dedicada a reparar las fugas". Warren Buffet

“Hoy estuvo bien, fue divertido. Mañana es otro día ¡Vamos, todavía podemos divertirnos! -Dr. Seuss

"HIPERINFLACIÓN", SU RELEVANCIA HOY, Y ALGUNAS CONCLUSIONES CLAVE.

Hiperinflación es un término para describir aumentos de precios rápidos, excesivos y fuera de control en una economía, generalmente a tasas que superan el 50% cada mes a lo largo del tiempo. La hiperinflación puede ocurrir en tiempos de guerra y agitación económica en la economía de producción subyacente, junto con un banco central que imprime una cantidad excesiva de dinero. La hiperinflación puede causar un aumento en los precios de los bienes básicos, como alimentos y combustible, a medida que escasean.

Si bien las hiperinflaciones suelen ser poco frecuentes, una vez que comienzan, pueden descontrolarse. Supongo que la mayoría de las personas en Venezuela (por poner un ejemplo) no vieron venir la hiperinflación. Creo que es prudente como inversionistas estar conscientes de estas cosas y estar al tanto de nuestra economía para que podamos estar mejor preparados. Hay que mirar fuera de las noticias que nos están dando con una cuchara, interpretar lo que no se dice, pero se insinúa. Muchas noticias falsas o “fake news” son forraje para más desinformación.

COMPAREMOS 2020 CON LA GRAN DEPRESIÓN DE 1929.

Gran Depresión de 1929:

·         Brecha de riqueza: en 1929, el 0.1% superior de los estadounidenses tenía un ingreso combinado igual al 42% inferior. Ese mismo 0.1% de los estadounidenses en 1929 controlaba el 34% de todos los ahorros, mientras que el 80% de los estadounidenses no tenían ahorros en absoluto”.

·         Mercado de valores: aumentó 4 veces en la década de 1920

·         Indicador de Warren Buffet: 141% (mide la relación entre capitalización de mercado y PIB).

·         Promedio industrial Dow Jones: cayó un 8%

2020 a la fecha:

·         Brecha de riqueza: Según Forbes, las 20 personas más ricas del mundo tienen un valor de  1.3 trillones de dólares. Según la Reserva Federal, el 50% más bajo de la población mundial (3.75 mil millones de personas) valen 1.3 trillones de dólares. Esto muestra que la brecha de riqueza hoy es aún más extrema que en 1929.

·         Mercado de valores: Aumento 4 veces desde 2010

·         Indicador de Warren Buffet: 141%

·         Promedio industrial Dow Jones: cayó un 35%

Según muchas estadísticas, parece que estamos peor ahora que en 1929. No parece que esto vaya a cambiar en el corto plazo. Expertos en ciclos económicos dicen que la economía "se restablece" (también conocida como deflación / depresión) cada 90 años. Esto viene de una fuerte perspectiva de "pesimismo", aunque tiene un historial de predicciones sólidas. Sin embargo, no tienen razón todo el tiempo.

EL SENTIMIENTO DE LOS MILLENNIALS

Los “millennials” representan un porcentaje no muy considerable de los habitantes. Para 2040, todos los “millennials” tendrán 55 años o más. Esto tendrá un impacto significativo en la economía ahora y en los próximos años. Ciertamente agregará una capa de complejidad. Los “millennials” están más interesados ​​en alquilar que en comprar. Desean hogares más pequeños y prefieren los viajes y el ocio al trabajo. Suena bien, ¿verdad?, Cerrar negocios con las manos juntas de un anciano descansando sobre un bastón en un concepto de movilidad y salud, ya que probablemente será un mercado amplio de arrendatarios.

Dicho esto, el sentimiento de los “millennials” es significativamente diferente al de los “hippies” y “chill-outers” de los años 60, 70 y 80, que a la larga se convirtieron en trabajadores duros, gastadores y propietarios de viviendas, que compraban casas medianas a grandes y vivían en una economía generalmente en alza. Pero veremos que también se jubilan, reducen y liquidan propiedades al final de su ciclo de vida, en dos décadas, más de una cuarta parte de las viviendas actuales ocupadas por sus propietarios estarán disponibles.

No estamos en una economía en alza. ¿Qué significa esto? Cuando combinas todo esto, es difícil ver cómo los “millennials” comprarán todas estas casas que serán vendidas por los actuales futuros pensionistas. Como tal, probablemente habrá mercados con grandes inventarios de viviendas sin vender. Las áreas más afectadas por esto son las áreas con las concentraciones más altas donde vivan los “viejos rockeros” y la concentración más baja donde estén los “millennials”. Por lo tanto, el precio de la vivienda probablemente se estabilizará, potencialmente disminuyendo, o el mejor de los casos aumenta muy lentamente. Los próximos 10 años se verán fuertemente afectados por esto.

Por supuesto, significa cantidades masivas de personas que se jubilarán y dependerán de las pensiones. Lo triste de esto es que muchas de esas pensiones serán significativamente más pequeñas de lo esperado, ya que muchos de estos fondos de pensiones se invirtieron en activos de bajo rendimiento (debido a la mala gestión de los fondos). Como resultado, el dinero que se supone que está allí para pagar a los pensionistas no está allí o es significativamente menor de lo necesario.

Esto puede llevarse a la generación del milenio, ya que esa generación puede proporcionar parte de la compensación en forma de impuestos. El problema con esto es que probablemente no sea suficiente para cubrir lo que se necesita. El reciente aumento del desempleo es otra gota que colma el vaso. Esto nos afectará a todos de todas las generaciones. De hecho, también es un problema en todo el mundo.

FACTORES ADICIONALES NUEVOS AL PANORAMA ECONÓMICO 2020

Una recuperación temporal de los precios de las acciones después de una fuerte caída, que a menudo resulta de la compra de valores que se han vendido en corto. El público en general parece optimista de que las cosas volverán a la normalidad una vez que termine el "bloqueo". Muchos economistas predicen que con el seguro de desempleo y los pagos de apoyo a los ciudadanos, junto con la finalización de las órdenes actuales de quedarse en casa, podemos ver un breve aumento en la economía (durante aproximadamente tres a cinco meses).

¿Directamente después de eso? Se espera que lleguemos al mayor declive económico que nadie haya visto en esta vida. ¿Qué significa todo esto? Si la crisis se recupera y el próximo declive económico llega a buen término, esto significa que solo tenemos un corto tiempo (pocos meses) para vender activos e inversiones de riesgo (mientras que los mercados inmobiliarios siguen siendo altos) y posicionarse para los próximos años de recesión o depresión por delante. En el mejor de los casos, si nos preparamos para lo peor y la economía se recupera y termina funcionando como la luz del sol y las piruletas (muy poco probable), entonces, al menos estaríamos preparados si no fuera así. Y en el Peor de los casos, si experimentamos esta desaceleración inminente esperada y no nos preparamos, para cuando llegue, probablemente sea demasiado tarde para preparar o vender algo. Aquellos en esta posición probablemente se hundirán con la nave.

¿Cómo el coronavirus podría dañar el mercado inmobiliario con una guerra de precios del petróleo?. Hace diez años, cuando Mike Maloney predijo que el petróleo bajaría a 10 dólares  por barril en algún momento de esta década, todos pensaron que estaba loco. Los países (Estados Unidos, Rusia, Arabia Saudita, Irak, Canadá, Brasil) donde el petróleo es una parte importante de sus ingresos serán los más afectados por esto. Casi podríamos garantizar que esto signifique grandes cantidades de dinero imprimiéndose como un medio para compensar las pérdidas. Lo que en consecuencia significa más deuda que, una simple ecuación matemática puede probar, no se puede pagar.

¿Qué significará para los precios del gas en el futuro? ¿Qué sucede si ya no tiene sentido financiero que los camiones envíen mercancías? ¿Qué significa esto para los buques de carga y las cadenas de suministro? ¿Podría comenzar una guerra o una revolución? Y uno solo puede especular los inmensos efectos adversos que podría derivarse de este histórico debacle petrolero. Uno solo podría suponer, aunque que podemos decir con certeza es que esto definitivamente contribuirá a la intensidad de la recesión económica que estamos experimentando. Cuando aumenta la proporción oro-plata, significa que el oro se ha vuelto más caro en comparación con la plata, ¿Ahora qué? ¿Cómo planea España y el mundo mitigar todo esto? Todavía no hay un plan establecido. Pero aquí hay algunas cosas que se están discutiendo.

RENTA BÁSICA UNIVERSAL

Esto está siendo propuesto. Suena bien, ¿verdad? ¡Dinero gratis del gobierno! ¡Ya era hora de que cuidaran a la gente! Algunos podrían decir eso. Elegí mirar un poco más profundo y preguntar qué pasaría si el gobierno pagara a la gente por un período de tiempo determinado. ¿Qué dice eso sobre dónde creen que va a estar la economía durante y poco después de ese período de tiempo? Podrían decir 12 meses de compensación ahora, luego en seis meses extenderlo a dos o tres años. Si le dijeran a todos por adelantado que proporcionarían esto durante años o de manera indefinida, estoy bastante seguro de que llamaría la atención sobre cuán gravemente está fallando la salud de nuestra economía.

El hecho es que no proporcionaron esto en 2008, y ahora este es un paso bastante extremo, fomentando el argumento de que no estamos en circunstancias como 2008. ¿Te preguntas cómo pagarían esto? Volviendo a la impresión de dinero ilimitado. Así es como podrían lograrlo (al menos por un tiempo). Con las condiciones económicas antes mencionadas y con lo que se espera que se desarrolle, se habla mucho que solo se dirige hacia lo peor. Independientemente de cómo o con qué, si esto ocurre o cuándo ocurre, seguramente habrá un período de interrupción financiera y pánico, que solo afectará aún más la economía. No puedo decir que esto esté sucediendo con seguridad, aunque creo que es importante tenerlo en cuenta.

¿Cuánto tiempo llevará recuperarse de esta crisis económica? Después de la Gran Depresión de 2008, vimos una tendencia alcista en forma de “V” en los precios inmobiliarios, los valores del mercado de valores y la economía en general. Básicamente, esto significa que el mercado se recuperó, y relativamente rápido. Todos los economistas y expertos sobre este tema han dicho que nuestra economía tendrá que corregirse en gran medida después de tocar fondo en esta próxima recesión esperada. Se predice que ni siquiera tocaremos fondo hasta 2021 a 2023 y ese fondo durará unos dos años. Entonces, tomará al menos una década salir de él, si no dos décadas, en otras palabras, la tendencia alcista vendrá en forma de “L” dentro del mundo inmobiliario.

¿Qué significa esto? Significa que si esperamos que, arreglar y voltear sea la mejor manera de ganar dinero esta vez, estaremos tristemente decepcionados. Se anticipa que los precios de la vivienda se estabilizarán durante bastante tiempo una vez que se hayan hundido lo más bajo posible y que vuelvan a subir aproximadamente a la tasa de inflación. A ese ritmo, no podemos apostar por comprar X en Mayo 2020 y vender por X en junio 2023 a un precio significativamente más alto. Esta vez, necesitamos un nuevo plan de juego. Esta vez tenemos que pensar en ¿Quién necesita ayuda?, ¿Cómo podemos ayudarlos?, ¿Qué necesidades podemos anticipar para completar el presente y el futuro cercano?, ¿Cómo puedes prepararte mejor?

Vivienda asequible: este será un espacio crítico, este año y los años venideros. Serán valiosas las formas nuevas y creativas de proporcionar viviendas asequibles. El parque de casas con baja eficiencia energética (abocadas a depreciarse antes de la crisis de este 2020) y el auto almacenamiento serán buenos anclajes durante y durante esta recesión.

Vivienda para los futuros jubilados, se necesitará vivienda asistida y vivienda alternativa para que a medida que se jubilen, reduzcan su tamaño y / o necesiten asistencia de enfermería. Vivienda para los “Millennials”, a medida que se desarrolle el paisaje, los “Millennials” se convertirán en un grupo demográfico importante para atender. ¿Cuáles son sus necesidades? ¿Qué tipos de vivienda están buscando?.

Parece que solo nos quedan unos pocos meses para vender activos o inversiones de riesgo. Es probable que estemos en la cima del mercado, y no se espera que esto dure tanto tiempo. Si cuando el mercado cae, podría ser demasiado tarde para hacer algo para prepararse para el éxito o al menos un daño mínimo. Asegúrese de que usted y su familia y amigos estén en condiciones de resistir un largo invierno por delante. Incluso si eso no sucede, es mejor prevenir que curar. La liquidez podría ser muy ventajosa cuando el mercado toca fondo. Será difícil liquidar mientras se experimenta un mercado a la baja, así que considere posicionarse ahora. Mantente a la vanguardia del proceso. Esto no es como lo que hemos visto en las últimas recesiones.

Piense en el peor de los casos, el mejor de los casos y los escenarios de casos probables. ¿Estás posicionado para sobrevivir? O para prosperar? ¿Estás preparado mental, física y económicamente? Póngase en modo vulnerable en lo que está haciendo para prepararse para lo que vendrá, lo que cree que vendrá y lo que podemos hacer para adelantarnos. Aquellos que toman medidas informadas hoy, aunque todavía tenemos tiempo, pueden reducir su exposición a estas tendencias futuras. Prepárese para lo peor, pero planifique para lo mejor. Los próximos meses pueden ser su última oportunidad para posicionarse adecuadamente.

No confíe en que otros le digan qué hacer. Haz tu propia investigación y mantente a la expectativa del paso de lo que se avecina. Solo usted puede decidir qué es lo mejor dada sus propias circunstancias personales. Es un paisaje en constante cambio, y la velocidad de cambio es diferente a todo lo que hemos visto antes. Mantenga la cabeza fría y sepa que con la crisis, hay muchas oportunidades.

Piense a medida que esto se desarrolla: ¿cuáles son las necesidades de las personas en este momento y cómo puedo proporcionar mejores soluciones y valor para abordar esas necesidades? ¿Cómo te prepararás para lo que vendrá? ¿Cómo vas a ayudar a los necesitados? ¡Les deseo a todos lo mejor en el presente, así como en el futuro a corto y largo plazo y espero que este artículo les haya resultado útil!